于完全竞争厂商，有价格=边际效益（P=MR）。在每一个给定的价格水平下P，厂商应该选择最优的产量，使得P=MC(Q)（短期边际成本），实现最大利润。这意味着在价格P和厂商的最优产量（厂商愿意且能够提供的产量）之间存在一一对应的关系，而厂商的SMC（短期边际成本）表明了商品价格和厂商短期供给量之间的关系。
根
据短期均衡条件（P等于SMC），在不同价格水平下会选择的不同的最优产量。只有当P大于AVC，厂商才会去生产，P小于AVC的时候，厂商停止生产。所
以厂商的短期供给曲线用SMC曲线上大于和等于AVC（短期平均可变成本）曲线最低部的部分来表示，即SMC曲线大于和等于停止营业点的部分来表示。
